Les ETF sont un mélange de fonds communs de placement et d’actions. Les ETF sont simplement un portefeuille d’actions ou d’[ts]obligations[tm]Engagement de dette d’une entreprise, du département du Trésor des États-Unis ou d’une ville, dans le cadre duquel l’emprunteur reçoit des fonds (généralement par tranches de 1 000 $), verse des intérêts semestriels sur la base du taux du coupon et rembourse finalement le montant emprunté (1 000 $) au prêteur à la date d’échéance de l’obligation.[te] ou d’autres investissements qui se négocient en bourse exactement comme une action ordinaire.
Les ETF présentent les avantages des fonds communs de placement dans la mesure où un seul investissement permet de détenir un groupe d’actions, qui sont des « placements en actions », ce qui signifie que les personnes qui détiennent des actions d’une entreprise en possèdent en réalité une partie. En général, cette détention vise un secteur, une région ou un segment de marché précis (comme les valeurs aurifères, les valeurs financières, les petites capitalisations ou le marché brésilien). Cette diversification intégrée est avantageuse si vous n’aimez pas choisir des actions individuelles, mais que vous vous intéressez à un secteur particulier.
Cependant, il existe des différences dont vous devez être conscient. Contrairement aux fonds communs de placement, le prix des ETF évolue tout au long de la journée, car ils sont achetés et vendus en fonction de la performance des actions que l’ETF détient. Certains ETF sont également à effet de levier, ce qui signifie qu’ils ont un multiple de 2x ou 3x de la performance de leur secteur sous-jacent. Cette capacité à réagir rapidement en fait les favoris des day traders et d’autres investisseurs actifs, car ils sont généralement assez volatils.
Certains ETF sont liés à un indice, ce qui en fait des « fonds indiciels négociés en bourse ». Par exemple, l’un des ETF les plus populaires tente de reproduire la composition du Standard & Poor (S&P) 500, en utilisant sa performance comme indice (voir l’ETF S&P 500, symbole boursier = SPY) et un autre tente de reproduire le Dow Jones Industrial Average (symbole boursier = DIA).
Les ETF sont très populaires et, le plus souvent, figurent parmi les plus fortes hausses de la semaine. Trader des ETF est une excellente chose, car vous pouvez profiter des nombreuses hausses et baisses de secteurs précis du marché, comme l’agriculture, l’énergie ou même des pays étrangers.
Les ETF à effet de levier sont extrêmement populaires auprès des traders. Avec les ETF à effet de levier, lorsque le secteur gagne 1 %, l’ETF peut gagner 2, voire 3 % ! Consultez le graphique ci-dessous pour comparer l’indice du secteur bancaire du NASDAQ, IXF, et l’ETF financier haussier à effet de levier 3x Direxion FAS :
Si vous aviez investi dans IXF à l’été 2009, vous auriez fait une bonne affaire, avec un gain d’environ 17 % en un mois. Mais si vous aviez investi dans FAS, vous auriez réalisé un gain spectaculaire de plus de 70 % ! C’est la puissance des ETF à effet de levier. Cependant, n’oubliez pas que l’effet de levier fonctionne dans les deux sens : à la hausse comme à la baisse.
FNB 101
Les ETF ont le vent en poupe ces jours-ci, car de nombreux investisseurs délaissent les fonds communs de placement. Pourquoi s’embêter à essayer de battre le S&P 500 alors que vous pouvez simplement acheter l’ETF S&P 500 (symbole boursier =SPY) et reproduire la performance de l’indice.
