L’assurance-vie est un contrat d’assurance conçu pour verser une somme si la personne assurée décède. Elle a été créée pour garantir que, si le principal apporteur de revenus d’un foyer décède, le versement prévu par le contrat puisse être utilisé pour continuer à soutenir sa famille. Au cours des 50 dernières années, les contrats d’assurance-vie se sont considérablement développés, tant dans leur forme que dans leur fonction, et peuvent parfois ressembler davantage à des produits d’investissement qu’à de simples contrats d’assurance.
Souscrire une police d’assurance-vie
Avec la plupart des autres types d’assurance, le contrat est très simple : on évalue le risque, puis vous payez la compagnie d’assurance, qui vous indemnise ensuite si quelque chose tourne mal. Avec l’assurance-vie, il peut être difficile de connaître le niveau exact de risque au moment de la souscription, et vous ne serez probablement pas payé directement si vous décédez ; la structure du contrat est donc un peu différente.
Coût et assurabilité
Toute personne qui souscrit une assurance-vie de son propre chef devra faire évaluer son « risque de décès » par la compagnie d’assurance. Celle-ci examine généralement des facteurs comme les antécédents médicaux personnels et familiaux, l’état de forme et de santé de la personne, ainsi que le fait qu’elle fume ou non. Le tabagisme est le moyen le plus rapide de voir les primes augmenter. Si la compagnie d’assurance pense que vous pourriez mourir bientôt (par exemple, si vous souffrez déjà d’une maladie grave, ou si vous avez des antécédents familiaux de maladie grave et que vous avez vous-même un mode de vie malsain), vous pouvez être refusé purement et simplement.
Les particuliers peuvent éviter cette évaluation s’ils peuvent obtenir Assurance collectiveune assurance collective, généralement par l’intermédiaire de leur employeur. Avec une assurance collective, tous les membres du groupe paient la même prime : la compagnie d’assurance calcule une moyenne estimée pour l’ensemble du groupe.
Les parties au contrat
Toute police d’assurance vie implique au moins deux parties, mais il peut y en avoir jusqu’à quatre.
- Titulaire de la police. Il s’agit de la personne responsable du paiement des primes de la police et qui en est le propriétaire légal.
- Assureur. Il s’agit de la compagnie d’assurance : la personne à qui le titulaire de la police verse des primes en échange d’une couverture d’assurance vie.
- Assuré. Il s’agit de la personne assurée : si cette personne décède, l’assureur doit verser les prestations de décès.
- Bénéficiaire. Il s’agit de la personne qui reçoit les prestations de décès de l’assureur si l’assuré décède. Le titulaire de la police peut généralement changer le bénéficiaire à tout moment.
Dans de nombreux cas, le souscripteur, l’assuré et le bénéficiaire sont la même personne (par exemple, un père qui souscrit une assurance vie versant le capital à sa succession à son décès). Il est plus courant que le souscripteur et l’assuré soient la même personne, tandis que le bénéficiaire soit quelqu’un d’autre (par exemple, une personne qui souscrit une police pour elle-même tout en désignant son conjoint comme bénéficiaire).
Le souscripteur et le bénéficiaire peuvent aussi être la même personne, l’assurance couvrant quelqu’un d’autre. C’est courant dans les grandes entreprises qui souscrivent des assurances vie sur des employés de grande valeur : si l’employé décède, l’entreprise reçoit une indemnité décès pour compenser la perte de valeur liée à cet employé (c’est extrêmement courant avec les stars de cinéma).
Les quatre parties peuvent également être différentes. Par exemple, une personne peut souscrire une assurance vie sur son ou sa conjoint(e), en désignant leur enfant comme bénéficiaire.
Vous avez peut-être repéré une opportunité de fraude : par le passé, il est arrivé que des personnes souscrivent des polices d’assurance en désignant comme assuré quelqu’un qu’elles connaissaient à peine, tout en se nommant elles-mêmes comme bénéficiaires, puis en assassinent cette personne pour toucher l’indemnité décès. Pour lutter contre cela, toutes les polices d’assurance vie exigent que le souscripteur prouve qu’il subirait une perte grave si l’assuré venait à décéder.
Types d’assurance-vie
Il existe plusieurs grands types d’assurance vie, chacun présentant des avantages et des structures de coûts différents.
Assurance-vie temporaire
C’est généralement le type d’assurance vie le moins cher. Une police d’assurance vie temporaire n’est valable que pour une période précise — généralement 5, 10 ou 20 ans — puis elle expire. Les polices d’assurance vie temporaire sont le plus souvent utilisées par les chefs de famille pour s’assurer eux-mêmes, leur famille étant désignée comme bénéficiaire jusqu’à leur retraite. Si vous voyez une publicité pour une « assurance vie à bas coût », il s’agit généralement d’une assurance vie temporaire. Les primes d’une police d’assurance vie temporaire sont relativement faibles pour les jeunes, mais augmentent avec l’âge.
Il existe aussi un sous-type d’assurance vie temporaire appelé Assurance vie senior. Celle-ci est spécialement destinée aux personnes âgées, avec une indemnité décès très faible (moins de 50 000 $), et est conçue uniquement pour couvrir les frais funéraires.
Assurance-vie mixte
Cette assurance est un peu l’inverse de l’assurance vie temporaire : elle a une date d’expiration fixe, mais au lieu que la police expire sans rien rapporter à son titulaire, le bénéficiaire reçoit une somme d’argent (soit en une seule fois, soit en plusieurs versements au fil du temps). Ces polices sont souvent utilisées par les parents comme une sorte de compte « épargne études » pour leurs enfants : l’assurance arrive à échéance l’année où les enfants obtiennent leur diplôme de fin d’études secondaires, et le capital est utilisé pour financer les frais de scolarité universitaires.
Assurance-vie entière
Ce détail est important : l’assurance vie temporaire commence généralement par être moins chère, mais à mesure qu’une personne vieillit, une police d’assurance vie entière finit souvent par coûter moins cher sur l’ensemble de sa vie. En effet, avec une police temporaire, vos primes sont calculées en fonction du risque que vous mouriez pendant la durée de validité du contrat. Avec une police d’assurance vie entière, vous continuez à cotiser au même « pool de risque » pendant de nombreuses années. Si vous conservez une police d’assurance vie entière assez longtemps, la compagnie d’assurance ne court plus aucun risque sur votre contrat, puisque le total des primes versées sera proche de votre capital décès total.
Les polices d’assurance vie entière comportent souvent des « garanties complémentaires », ou options de couverture, qui versent le double ou le triple dans certains cas de décès. Par exemple, une indemnité décès classique est versée lorsque quelqu’un meurt d’une maladie, ce qui laisse à la famille un certain temps pour se préparer au décès. De nombreuses polices d’assurance vie entière incluent une garantie complémentaire « décès accidentel » : ainsi, si l’assuré est tué sur le coup dans un accident, la police verse une indemnité décès beaucoup plus élevée afin de compenser la famille pour cette perte très soudaine.
L’assurance-vie comme investissement
Beaucoup de gens considèrent leurs polices d’assurance vie comme une forme d’investissement, et il existe d’excellentes raisons de le faire.
Investir dans une assurance-vie entière
Il existe un large éventail de polices d’assurance vie entière, mais l’une de leurs caractéristiques communes est qu’elles peuvent verser des dividendes aux souscripteurs si le montant total versé à l’ensemble des assurés est inférieur aux primes perçues. Comme ces dividendes ont tendance à augmenter avec le temps (simplement en raison de l’inflation), alors que votre prime n’augmente jamais, plus tard dans la vie ces dividendes peuvent presque atteindre le montant total de votre prime (ce qui signifie que vous payez presque rien tout en conservant votre assurance).
Les polices d’assurance vie entière ont également une valeur de rachat, qui peut être utilisée pour deux choses :
- Vous pouvez contracter un prêt sur votre police d’assurance vie entière, sans impôt, jusqu’à concurrence de la valeur de rachat du prêt (si ce prêt n’est pas remboursé avant votre décès, il est déduit du capital décès).
- Si vous résiliez votre police, vous pouvez récupérer un pourcentage de cette valeur de rachat sous forme de « valeur de rachat versée ».
La valeur de rachat augmente elle aussi continuellement tant que vous conservez votre contrat, il est donc courant que les détenteurs d’une assurance vie entière utilisent le prêt sans impôt adossé à leur valeur de rachat pour financer l’achat d’une maison ou d’autres gros achats.
Investir dans une assurance-vie mixte
Il est courant d’utiliser l’assurance vie de dotation comme véhicule d’investissement pour épargner en vue des études supérieures ou d’autres grosses dépenses. Cependant, l’assurance vie de dotation offre généralement des taux de croissance similaires à ceux d’un compte d’épargne classique.
Les contrats de dotation sont souvent vendus comme un moyen de forcer les gros dépensiers à épargner un peu — puisqu’ils combinent un compte d’épargne et une police temporaire en un seul produit.
Investir dans une assurance-vie temporaire
L’assurance vie temporaire, en soi, n’est pas vraiment un véhicule d’investissement, mais une approche courante chez les conseillers financiers consiste à « acheter une assurance temporaire et investir la différence ». L’idée est que les polices d’assurance vie temporaire sont nettement moins chères que les autres polices, la seule différence étant l’absence de « valeur de rachat » à la fin.
Cela signifie que si vous comparez le coût d’une police de dotation à celui d’une police temporaire, en plaçant la différence de primes dans un compte d’épargne à haut rendement, un fonds commun de placement, un FNB ou un autre véhicule d’investissement, vous aurez probablement plus d’argent à la fin avec la police temporaire qu’avec la police de dotation (et c’est encore plus vrai par rapport aux polices d’assurance vie entière). Le seul inconvénient est qu’il faut se discipliner pour épargner cette différence, ce qui peut poser problème aux gros dépensiers.
Quel que soit le type d’assurance vie que vous choisissez, il s’agit d’un élément extrêmement important de l’avenir financier de toute personne.