Ce projet de recherche représente 50 % de la note finale. Il impliquera l’utilisation de StockTrak, où vous effectuerez des « opérations fictives » sur plusieurs marchés en utilisant विविध d’instruments dérivés et d’actifs. Vous définirez des objectifs pour chaque opération, puis interpréterez et évaluerez les résultats des transactions dans le contexte du contenu étudié au cours du semestre.
Les étudiants ont 12 semaines pour acheter, vendre, vendre à découvert, prendre des positions longues et couvrir des positions sur les opérations réalisées pendant cette période.
Aperçu
Chaque trader dispose de deux comptes, contenant chacun 1 million de dollars à utiliser pour négocier. Un compte est appelé le compte actif, dans lequel vous tradez régulièrement, tandis que l’autre est appelé le compte passif.
À ce jour, les traders doivent utiliser la totalité du million de dollars du compte passif pour acheter des actions sur plusieurs marchés, conformément aux instructions. Les traders conserveront ces actions dans leur compte passif pendant toute la période de négociation. Les traders peuvent adopter n’importe quelle approche pour sélectionner ces actions.
Les opérations réalisées dans le compte actif doivent refléter le contenu démontré et évoqué en cours, ainsi que celui adopté par vous après avoir lu des documents en dehors du programme, qu’il s’agisse d’une démarche personnelle ou d’une méthode reprise de modules précédents. Actuellement, l’utilisation de l’analyse technique sera abordée et devra donc être appliquée et reflétée dans les opérations réalisées.
Contenu du rapport
Le rapport doit comprendre :
• La stratégie des traders et le niveau de risque (cela peut être un pourcentage des fonds actuels, par exemple 5 %. Il est recommandé aux étudiants de ne pas engager un pourcentage élevé de leur trésorerie sur des opérations individuelles).
• Les raisons pour lesquelles le sous-jacent a été négocié (c’est-à-dire, dans le cas des actions, pourquoi il a été acheté et/ou vendu à découvert). Il peut s’agir d’une position spéculative (sur la base de résultats d’entreprise attendus, etc.) ou d’une position couverte prise en fonction d’autres positions déjà prises (dans le cas des options).
• Le point de sortie prévu par le trader. Avant l’activation d’une opération, le trader doit indiquer le point auquel il clôturera les positions, par exemple, dans le cas des contrats à terme, les traders peuvent préciser qu’ils clôtureront une position perdante dès qu’ils auront perdu X % ou X montant de leur opération sur ce dérivé ou cet actif. Ils doivent également préciser qu’ils clôtureront la position au plus tard à la date d’expiration.
• Si l’on utilise l’analyse fondamentale ou technique pour prendre des décisions spéculatives sur l’évolution future du sous-jacent, le trader doit présenter dans le rapport, avant l’activation de l’opération, les chiffres et/ou le graphique mettant en évidence les raisons de son choix. Une fois l’opération inversée, le graphique à la date de clôture de la position doit également être présenté afin de mettre en évidence l’évolution du prix. Le trader doit rendre compte de l’évolution du prix sur la période de cette opération et porter un regard critique sur sa propre anticipation du mouvement des prix.
• Les traders doivent noter que les prix affichés pour chaque sous-jacent sur chaque bourse reflètent ceux des marchés réels et peuvent être retardés d’au moins 15 minutes.
• Il est recommandé aux traders d’adopter une approche sélective aux premiers stades du rapport, c’est-à-dire de se familiariser avec l’achat d’actions dans quelques secteurs/bourses. De plus, les traders devraient acheter et vendre à découvert quelques sous-jacents sur les marchés à terme tout en utilisant de faibles volumes.
• Il est très important d’enregistrer le mois où vous avez négocié le produit dérivé afin de pouvoir clôturer le contrat avant l’échéance.
• Des points seront attribués pour la variété des opérations effectuées, intégrant le contenu présenté en cours ainsi que celles entreprises à l’initiative du trader. En raison des contraintes de temps, toutes les stratégies ne peuvent pas être abordées. Tout étudiant aventureux est plus que bienvenu à utiliser d’autres stratégies, qui seront prises en compte par l’examinateur. Le rapport est essentiel car il montre les activités et les stratégies du trader. Il est impératif de commencer le rapport immédiatement. Si le trader ne rédige pas le rapport dès le départ, cela créera des problèmes par la suite, reflétant ainsi un manque de qualité et de gestion des opérations. Cela pourrait éventuellement entraîner des pertes, tant dans les opérations effectuées que dans les points attribués pour le travail.
• Les gros profits ne seront peut-être pas le facteur décisif pour l’attribution des points pour ce rapport (bien qu’ils puissent être fortement corrélés à la perspicacité du trader face aux mouvements de prix et à l’utilisation compétente des produits dérivés et des stratégies employées). Tant que le trader effectue des opérations et met en œuvre des stratégies pertinentes, qu’il indique ses points d’entrée et de sortie, et qu’il analyse ensuite chaque résultat (qu’il s’agisse d’une position perdante ou gagnante), le rapport devrait mériter une note satisfaisante.
Il n’y a pas de limite au rapport, car les opérations réalisées par chaque trader peuvent varier en nombre et/ou en longueur de la discussion. Profitez-en !
Allégez le rapport en y faisant figurer :
• Ce que vous ressentiez à ce moment-là (fatigué, anxieux, encore dans le brouillard, etc.)
• Ce que vous aviez consommé avant l’opération (café) ou la dernière fois que vous aviez mangé.
Vous seriez surpris de constater que certains des éléments ci-dessus ont pu entraîner des opérations perdantes. Si c’est le cas, modifiez votre schéma et votre approche des opérations en tenant compte de ce qui précède et déterminez si les résultats du trading changent en mieux ou en pire.
En cas de problème avec Stocktrak, veuillez le signaler dans votre rapport et en informer Stocktrak par e-mail. Ceux-ci sont considérés comme votre courtier et votre plateforme de trading.
Quelques consignes
« Qui ne prépare rien se prépare à l’échec »
Tenez-vous-en à quelques techniques d’analyse fondamentale et/ou technique pour vos opérations, et à celles qui correspondent à votre personnalité et à votre psychologie.
Il est important de toujours respecter les règles. Créez les vôtres si vous le souhaitez, mais respectez toujours les règles que vous adoptez. Et si les règles que vous inventez ou adoptez sont mauvaises, modifiez-les.
À mesure que vous gagnez de l’expérience dans votre vie de trader, c’est l’intensité de cette expérience qui sera le plus grand des enseignants.
N’utilisez que le capital que vous pouvez vous permettre de perdre. Ne jouez pas votre chemise. En règle générale, ne risquez jamais plus de 5 % de votre capital de التداول sur une seule opération. Pour les comptes plus modestes, en dessous de 25 000 €, 10 % est acceptable.
Ne tombez pas amoureux d’une action : cela pourrait avoir des conséquences néfastes sur vos profits.
Ne soyez pas cupide. Fixez un objectif de prix ou une stratégie de sortie pour l’action choisie, et si vous atteignez cet objectif, VENDEZ ou ACHETEZ (selon le résultat choisi). Si vous ne le faites pas, vous risquez de tomber amoureux de votre action !
Faites preuve de discipline. Vous connaîtrez de nombreux hauts et de nombreux bas, mais, espérons-le, les hauts l’emporteront sur les bas, afin que vous ne soyez pas anéanti.
De nombreux défis vous attendent. Non seulement vous devrez trouver ce qui vous convient, mais vous devrez aussi distinguer les types évangéliques qui vous disent combien vous allez devenir riche grâce à leurs « nouvelles techniques extraordinaires », alors qu’en réalité vous ne faites que remplir leurs poches, des formateurs sérieux, assez honnêtes pour vous dire que, en réalité, cela dépend de vous.
N’écoutez pas le cireur de chaussures ni le chauffeur de taxi. Les marchés ont peut-être atteint leur sommet et il pourrait être trop tard pour entrer. Vous vous brûleriez les ailes.
Il est possible de réaliser des profits sur un marché baissier, et pas seulement sur un marché haussier. Il est aussi possible de gagner de l’argent sur un marché latéral.
Cela doit devenir un loisir pour vous, quelque chose que vous apprécierez et qui constituera un défi permanent.
L’apprentissage ne s’arrête jamais. Il est incessant et captivant.
Il vaut mieux éviter les personnes qui vous promettent des rendements mensuels absurdes et des résultats « garantis » sans aucun effort de votre part. Si cela semble trop beau pour être vrai, c’est généralement le cas !
Vous pouvez faire du trading et de l’investissement une activité étonnamment prévisible et couronnée de succès grâce à vos propres efforts, votre enthousiasme et votre discipline.
Dans la mesure du possible, ne vous opposez pas au marché. Le marché est plus puissant que n’importe quelle action prise isolément.
Avoir un partenaire de trading pourrait vous aider à vous tenir à votre plan de trading.
Pratiquez une activité physique afin que le sang circule de manière saine. Prenez l’air, par exemple en promenant le chien. Cela libérera l’esprit et vous permettra de vous éloigner du travail et de trouver un certain équilibre.
Tenez un journal de trading.
Critères d’une négociation réussie :
Patience
Rêvez de tous ces achats de luxe qui sont le résultat direct de vos succès en trading. Mais ne vous emballez pas et ne vous précipitez pas. Accordez-vous du temps. Ne commencez jamais à trader sous le coup d’une émotion, quelle qu’elle soit. Vous devez être pleinement concentré, calme et alerte. Accordez-vous du temps pour apprendre.
Tenez-vous-en à votre plan d’action.
La patience consiste aussi à choisir une stratégie de trading où le temps joue en votre faveur et où votre risque de perte est maîtrisé.
Faites preuve de patience dans votre manière d’acquérir des richesses. Cela ne signifie pas rester les bras croisés sans rien faire — cela, c’est de l’apathie, pas de la patience.
Persévérance
Si vous croyez en quelque chose, alors vous devez persévérer jusqu’à atteindre votre objectif. Et une fois votre objectif atteint, fixez-en un autre.
Une fois lancé dans l’objectif de devenir un trader performant, vous devez vous y tenir. Les bébés n’abandonnent pas l’apprentissage de la marche ou de la parole après quelques tentatives infructueuses. Suivez leur exemple, persévérez et préparez-vous à être largement récompensé par ce processus d’apprentissage.
Fixez-vous des objectifs atteignables dans un délai réaliste. Familiarisez-vous avec quelques techniques à la fois, en commençant surtout par les bases.
Continuez à vous fixer des objectifs atteignables, en les rendant légèrement stimulants, et ainsi votre apprentissage prendra de l’élan.
Votre confiance se renforcera.
Connaissance
Il est désormais facile et rapide d’acquérir des connaissances. StockTrak sera utilisé pour simuler l’expérience du trading, et d’innombrables publications et sites web vous aideront à développer votre base de connaissances.
La connaissance, c’est l’expérience. C’est à travers des expériences extrêmes que vous en apprenez beaucoup sur vous-même, dans les bons comme dans les mauvais moments. Si vous traversez une expérience terrible, prenez du recul, apprenez de vos erreurs et appliquez ce que vous venez d’apprendre. Ne laissez pas le succès en trading vous monter à la tête, car c’est là que vous êtes le plus exposé au risque et au danger (pensez à Nick Leeson !).
Honnêteté
Soyez honnête avec vous-même si vous voulez être un trader correct — écartez les émotions du trading. C’est vous qui avez le contrôle, et la décision vous appartient.
Ne rejetez pas la faute sur les autres. Accuser l’action, l’enseignant ou le donneur de conseils ne fait que gaspiller de l’énergie et vous empêche de vous demander ce que vous pouvez faire de plus pour améliorer votre technique, vos connaissances et vos résultats.
Préparation
Vous devez préparer à l’avance chaque transaction. Pour ce faire, vous devez connaître :
o le risque maximal
o rendement maximal
o les points d’équilibre
Vous devez aussi planifier :
o votre point d’entrée
o votre point de sortie, que ce soit pour :
prendre vos bénéfices ; ou
placer des ordres stop-loss
Discipline – la clé du succès
vous devez faire votre préplanification à chaque fois
vous utilisez votre expérience (et celle des autres)
vous ne déviez pas du plan raisonnable que vous avez établi
En faisant cela, vous devenez plus méthodique et vous appliquez les principes de gestion du capital, garantissant ainsi que vos pertes sont réduites au minimum et que vos profits peuvent continuer à courir.
Demander lequel choisir est une question très personnelle qui repose sur un certain nombre d’éléments :
• Quel est mon propre appétit pour le risque dans ce cas ?
• Comment l’action se comporte-t-elle ?
• Où se situe le support le plus fort pour le cours de l’action ?
• Que m’indiquent les graphiques ?
• Que m’indique le marché ?
Ces questions vous amèneront à formuler un plan de trading. Dans ce cas précis, il y avait un fort support au niveau de 20 $, et cela peut avoir une incidence sur votre décision finale.
Tenir un journal :
• Notez chaque jour vos actions sélectionnées et les raisons de vos choix.
• Notez le symbole boursier, la direction que vous pensez qu’il prendra, la raison de cette anticipation (c’est-à-dire l’analyse technique et fondamentale qui étaye votre jugement) ainsi que l’horizon temporel approprié pendant lequel vous prévoyez que le mouvement se produise.
• Lorsque vous passez une transaction, consignez l’heure de l’opération, la stratégie et tout autre détail pertinent qui, selon vous, pourrait influencer vos performances en matière de prise de décision. Certains traders très performants prennent note de la météo, de ce qu’ils ont mangé et bu, ainsi que de toutes sortes d’autres détails, qu’ils utilisent ensuite pour analyser leurs résultats et ajuster leur plan de trading.
« Coupez vos pertes rapidement et laissez courir vos profits »
Si vous vous trompez sur le marché, acceptez vos pertes avant qu’elles ne s’aggravent. Plus la perte est importante, plus vous risquez d’être ridiculisé. N’attendez pas en vain que le marché se retourne pour vous sauver la mise. Des études indiquent que le fait de rester trop longtemps sur une position perdante a été l’une des principales raisons pour lesquelles les spéculateurs ont perdu de l’argent. La volonté de clôturer rapidement une position perdante a été identifiée comme la marque d’un trader à succès (sur contrats à terme).
Bonne chance