Comment puis-je constituer un portefeuille diversifié ?
Comprendre ce que signifie constituer un portefeuille diversifié est l’un des premiers concepts qu’un nouvel investisseur doit maîtriser. Dans le domaine des actions, la diversification consiste à veiller à ne pas « mettre tous ses œufs dans le même panier ».
Que signifie diversifier ?
En termes simples, « diversifier » signifie veiller à choisir une variété d’actions dans différents secteurs. L’histoire montre qu’à différents moments, différentes parties du marché surperforment les autres. Parfois, ce sont les valeurs technologiques qui donnent de bons résultats, parfois les valeurs bancaires, parfois les valeurs internationales, parfois la défense, parfois le médical, etc. Comme il est difficile de prévoir quel secteur sera le plus performant à l’avenir, la meilleure chose à faire est de détenir quelques actions dans chaque secteur afin de posséder toujours certaines des industries les plus performantes. Ainsi, au fil du temps, les rendements de votre portefeuille sont moins volatils et, espérons-le, toujours positifs.
Avec de l’argent réel, la plupart des conseillers vous recommanderaient d’avoir environ 30 actions dans votre portefeuille, mais avec votre portefeuille virtuel, vous devriez essayer d’avoir au moins 10 actions dans votre portefeuille, et ces actions devraient provenir d’au moins 5 secteurs différents.
Pourquoi les gens diversifient-ils ?
Les investisseurs diversifient parce que cela contribue à stabiliser le rendement d’un portefeuille, et plus vous possédez d’actions, plus vous avez de chances d’en détenir une qui finira par doubler ou tripler de valeur. Par exemple, si vous détenez un même montant en dollars dans 10 actions différentes et que 9 d’entre elles restent au même prix tandis qu’une seule double, votre portefeuille progresserait de 10 %.
Les gens investissent en bourse parce qu’ils veulent gagner plus d’argent que s’ils laissaient simplement leur argent à la banque. Les investisseurs ne veulent surtout pas PERDRE d’argent. La « préservation du capital » est l’idée selon laquelle vous souhaitez protéger l’argent que vous avez investi ; les investisseurs ne veulent jamais se retrouver dans une situation où il aurait mieux valu ne pas investir du tout. Pour s’assurer que les investisseurs sont protégés contre les fluctuations de prix et pour simplifier la gestion de leur portefeuille, ils cherchent à conserver un portefeuille pleinement diversifié.
Comment ça marche ?
Lorsque vous diversifiez votre portefeuille, vous veillez à ne jamais avoir « tous vos œufs dans le même panier ». Si l’une des actions dans lesquelles vous avez investi commence à baisser, vous limitez votre exposition à cette action en n’y consacrant qu’un pourcentage plus faible de l’ensemble de vos actifs. Pour les débutants, cela peut signifier ne pas dépasser 20 % du portefeuille dans une seule action, un ETF ou un fonds commun de placement. Avec de l’argent réel, à mesure que vous investissez davantage dans votre portefeuille et que sa valeur augmente, vous devriez continuer à acheter des actions différentes afin qu’à terme moins de 10 % de votre argent soit investi dans une seule action.
La diversification signifie que, par exemple, si vous investissez dans des actions des secteurs bancaire, de l’énergie, de la santé, de la fabrication, du luxe et des technologies de l’information, vous essaieriez de répartir votre argent aussi équitablement que possible entre ces secteurs. Ainsi, si le secteur de l’énergie dans son ensemble commence à rencontrer des difficultés (par exemple, si le prix du pétrole chute rapidement), vous n’avez pas à vous inquiéter pour l’ensemble de votre portefeuille, et vous avez limité les pertes auxquelles vous êtes exposé à partir d’un seul choc de marché.
Types de diversification
Il existe 2 grands types de diversification à connaître lorsque vous commencez à investir :
1. Diversification sectorielle
Diversifier par secteur signifie que vous répartissez vos investissements entre des entreprises en fonction du type d’activité qu’elles exercent ; les entreprises du secteur de l’énergie seraient des producteurs de pétrole, des compagnies d’électricité et des sociétés spécialisées dans le transport des matériaux nécessaires à la production d’énergie. Les entreprises du secteur de la fabrication sont des sociétés qui produisent tout, des jouets aux voitures, en passant par les équipements et les avions.
L’idée derrière la diversification sectorielle est que, s’il existe une tendance plus large qui affecte négativement tout un secteur, vous voulez vous assurer que tous vos investissements ne soient pas touchés en même temps. Par exemple, la faiblesse des prix du pétrole a entraîné un recul général des actions du secteur de l’énergie (bien sûr, certaines entreprises continuaient à croître, tandis que d’autres ont été particulièrement touchées).
2. Diversification des actions
C’est le type le plus basique : il s’agit simplement de s’assurer que vous n’avez pas trop d’argent dans une seule action. Par exemple, si vous voulez placer 10 % de votre argent dans le secteur bancaire, cela ne signifie pas que vous devriez mettre 10 % de votre argent dans Bank of America. Vous devriez détenir quelques actions bancaires au cas où l’une d’elles serait mal gérée et ferait faillite. Les actions individuelles sont plus volatiles que les secteurs, et les secteurs sont plus volatils que les types de titres dans leur ensemble ; c’est donc le cœur de toute diversification.
Répartition d’actifs
La répartition d’actifs consiste à détenir विभिन्न? Wait French. Need translate fully. Asset allocation means owning a variety of investments like real estate (Fundrise peut aider), des actions, des obligations, de l’or/argent et des liquidités. Oui, les liquidités sont un investissement ! Pendant de nombreuses années, la règle empirique consistait à soustraire votre âge de 100, puis à investir ce pourcentage de votre patrimoine total en actions (donc si vous avez 18 ans, vous investiriez 82 % de votre portefeuille en actions). L’idée est qu’au fil du temps, les actions ont régulièrement surperformé les autres investissements ; par conséquent, plus vous êtes jeune, plus vous devriez être investi en actions. À mesure que vous vieillissez et que vous vous rapprochez de la retraite, lorsque vous dépendrez de vos investissements, vous avez moins de temps et vous devriez privilégier les rendements faibles mais réguliers des obligations et des liquidités. Autrement dit, les jeunes investisseurs sont plus tolérants au risque, tandis que les investisseurs plus âgés sont plus réticents au risque.
Cette façon de voir les choses devient un peu dépassée, avec la popularité croissante des ETF, un plus grand choix de fonds communs de placement et la possibilité d’investir dans des obligations plus risquées, mais l’idée de rendre votre portefeuille progressivement plus prudent face au risque au fil du temps peut toujours être une bonne idée.
La répartition d’actifs est différente de la diversification : vous pouvez avoir une large répartition d’actifs avec presque aucune diversification !
Par exemple, si vous répartissiez un portefeuille de 10 000 $ entre 3 classes d’actifs (actions, ETF et fonds communs de placement), vous pourriez avoir les positions suivantes :
- Actions – Celgene Corporation CELG et UnitedHealth Group (UNH)
- ETF – SPDR S&P Biotech ETF (XBI)
- Fonds commun de placement – Fonds Vanguard Health Care (VGHCX)
Vous pourriez être réparti entre 3 classes d’actifs, mais l’ensemble du portefeuille resterait concentré sur la santé/la biotechnologie ; il n’est donc pas du tout diversifié.
Façons de rester diversifié
Les fonds négociés en bourse (ETF) et les fonds communs de placement sont de bons points de départ pour investir, car ils sont eux-mêmes diversifiés. Les ETF et les fonds communs de placement prennent l’argent des investisseurs et l’investissent dans une variété de titres qui répondent à l’objectif déclaré du fonds. Certains fonds investissent dans de grandes entreprises, d’autres dans des entreprises européennes, d’autres dans les services publics, d’autres dans des matières premières comme l’or et le pétrole, etc. Par exemple, l’ETF FHLC est un ensemble d’actions du secteur de la santé. Si vous cherchez un moyen simple d’investir dans un secteur particulier, sans avoir à rechercher quelles entreprises précises vous voulez choisir, c’est une méthode rapide à adopter.
Avertissement sur la surdiversification
La diversification est une bonne chose, mais n’allez pas trop loin ! Si vous commencez à trop diversifier, votre portefeuille devient « mince » ; vous pourriez ne pas perdre grand-chose si une entreprise commence à baisser, mais vous ne gagnerez pas non plus beaucoup si une autre entreprise que vous détenez se porte très bien. Les débutants devraient généralement constituer leur premier portefeuille avec entre 8 et 10 actions, ETF ou fonds communs de placement à la fois. Vous pouvez toujours modifier les placements que vous détenez, mais essayez d’éviter d’en avoir trop, ou trop peu, en même temps.
Une diversification excessive peut aussi rendre la gestion de vos placements plus difficile ; si vous n’êtes pas en mesure de suivre l’actualité des entreprises et de rester au fait de vos investissements, les choses pourraient commencer à se gâter, et vous pourriez commencer à perdre de l’argent avant même d’en connaître la raison !
Résumé
Pour commencer à construire un portefeuille diversifié, identifiez cinq secteurs dans l’image ci-dessus qui vous intéressent. Dans chacun de ces 5 secteurs, choisissez une action que vous connaissez. Déterminez les symboles boursiers de ces actions, obtenez des cotations, examinez leurs graphiques, assurez-vous que ces actions sont en tendance haussière, puis achetez ces actions dans votre compte virtuel. Si vous avez commencé avec 100 000 $, investissez environ 10 000 $ dans chacune de ces 5 actions. N’ayez pas peur, ce n’est que de l’argent fictif et vous devez vous lancer et commencer à apprendre comment fonctionne le marché.
