Comment le ratio de Sharpe est-il calculé ?

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Un ratio développé par le lauréat du prix Nobel William F. Sharpe pour mesurer la performance ajustée au risque. Le ratio de Sharpe est calculé en soustrayant le taux sans risque — par exemple celui
de l’obligation du Trésor américain à 10 ans — au taux de rendement d’un portefeuille, puis en divisant le résultat par l’écart-type des rendements du portefeuille.

Sur StockTrak, nous fournissons un ratio de Sharpe annualisé dans le cadre des classements de session. Le ratio de Sharpe sur StockTrak est calculé ainsi :

  1. Calcul de votre rendement quotidien moyen du portefeuille, en excluant les week-ends.
    1. Vous pouvez le trouver sur votre page « Graph My Portfolio », en exportant vos performances historiques.
  2. Soustraction du taux sans risque quotidien de votre portefeuille. Par défaut, il s’agit des « intérêts générés sur les liquidités » (3 % d’intérêt annuel pour la plupart des sessions)
  3. Division par l’écart type des rendements quotidiens de votre portefeuille, en excluant les week-ends
  4. Puis annualisation sur la base de 252 jours de négociation par an

Écrit formellement :

(rendement journalier moyen du portefeuille – taux sans risque) / (écart-type des rendements journaliers du portefeuille) * 252^0,5

Remarque : lors de l’exportation de l’historique des rendements de votre portefeuille, nous incluons les week-ends par défaut. Cependant, les week-ends sont exclus du calcul du ratio de Sharpe. Nous commençons également à calculer le ratio de Sharpe 5 jours de bourse après votre première transaction.