ببساطة، عندما يكون لديك مال للاستثمار لمدة طويلة (مثل 20 عامًا أو أكثر)، فقد وفّر سوق الأسهم تاريخيًا أعلى عائد.

عندما يتمكن معظم الناس من ادخار المال، فإنهم عادةً يضعونه في البنك. وعادةً ما تدفع البنوك فائدة على المال الموجود في حسابك، لذا إذا كان لديك 1000 دولار في حساب التوفير وكان البنك يدفع لك فائدة بنسبة 3%، فستمتلك في نهاية عام نحو 1030 دولارًا. وعندما يصبح رصيد التوفير أكبر، يأمل كثير من الناس في تحقيق عائد أعلى مما تدفعه البنوك من فائدة، لذلك يستثمرون في العقارات والأسهم والسندات و/أو الذهب.

العوائد التاريخية للاستثمارات

ورغم أن أحدًا لا يعرف على وجه اليقين ما الذي سيحدث في المستقبل، فإن النظر إلى العوائد التاريخية يوضح كيف أدّت هذه الاستثمارات المختلفة مع مرور الوقت.

إليك مخططًا للعوائد المئوية المتوسطة خلال فترة 30 عامًا من 1988 إلى 2018:

يُظهر هذا المخطط أن سوق الأسهم كان الأفضل أداءً — بزيادة تتراوح بين 9 أضعاف و11 ضعفًا، بحسب أنواع الأوراق المالية. وكان الذهب الأسوأ أداءً — ومن الأسباب الرئيسية لذلك أن سعر الذهب يميل إلى الارتفاع في السنوات التي يكون فيها التضخم منخفضًا، والانخفاض في السنوات ذات التضخم المرتفع.

فماذا يعني ذلك؟ مع مرور الوقت، هناك فرق هائل بين 10% و2%. وإليك طريقة أخرى للنظر إلى الأمر — يوضح هذا المخطط نمو 100 دولار خلال 46 عامًا من 1972 إلى 2018.

إذًا، هل تفضّل أن يكون لديك 401 دولار أم 1612 دولارًا؟ هذا فرق كبير مقابل 100 دولار فقط. أما بالنسبة إلى 10,000 دولار، فستكون النتائج بالضبط 100 ضعف، أي 40,100 دولار مقابل 161,200 دولار.

وأخيرًا، يتناول هذا المخطط متوسط العوائد من 198 حتى 2018 ويُظهر أن أسهم مؤشر S&P 500 حققت أفضل عائد، بمتوسط عائد سنوي قدره 12% — متفوقةً على كلٍّ من أسهم الشركات الكبرى في مؤشر داو جونز الصناعي وأسهم الشركات الصغيرة في مؤشر راسل 2000.

وفي هذا الجدول، عليك أيضًا الانتباه إلى عمود الانحراف المعياري الذي يقيس التباين أو تقلب العوائد. وهو يوضح أن الأسهم الصغيرة لديها أيضًا أعلى تباين. ولهذا نقول «على المدى الطويل» إن الأسهم تحقق أعلى العوائد. فإذا نظرت إلى سنة واحدة فقط أو حتى خمس سنوات، فقد لا ترى النتائج نفسها لأن الأسهم شديدة التقلب، لكن كلما طالت الفترة التي تبقي فيها المال مستثمرًا، كان الاستثمار في الأسهم أفضل.

الملخص

ببساطة، إذا كنت تريد تعظيم صافي ثروتك الشخصية، وإذا كنت تريد أن تكون «ثريًا»، وإذا كنت تريد أن تكون «مليونيرًا»، وإذا كنت تريد التقاعد مبكرًا — فعليك أن تبدأ الادخار والاستثمار اليوم.

كلما بدأت مبكرًا، أُتيح لمالك وقت أطول للنمو. وكلما أُتيح له وقت أطول للنمو، أصبح أكبر.

إن فهم كيفية عمل سوق الأسهم وكيفية الاستثمار أمر بالغ الأهمية، لأنه يحدد مقدار صافي ثروتك عند التقاعد. هل ستترك أموالك في حساب التوفير في البنك طوال حياتك وتحقق في المتوسط 3%؟ أم ستستثمرها في سوق الأسهم وتحاول تحقيق 11%؟

اختبار سريع!