نسبة ترينور هي منظور معدّل حسب المخاطر لمحفظة المستخدم. في ستوكتراك، ندرج نسبة ترينور كنوع تصنيف محتمل لكل جلسة.
لحساب نسبة ترينور للمحفظة، نحسب أولًا بيتا الخاصة بالمحفظة نفسها. ستستخدم العديد من الحسابات الأخرى بيتا الموزونة لكل سهم داخل المحفظة، ولكن نظرًا لأن المستخدمين يشترون ويبيعون الأسهم باستمرار (ولأننا لا نعرف بالضرورة بيتا للعديد من الأوراق المالية الدولية التي قد تكون جزءًا من المحفظة)، فإننا نحسب بيتا للمحفظة نفسها. والصيغة التي نستخدمها لبيتا هي:
بيتا = (التغاير بين العائد اليومي المئوي للمحفظة والتغير اليومي المئوي في مؤشر قياسي) ÷ (تباين التغير اليومي المئوي في المؤشر القياسي)
ثم نستخدم بيتا لحساب نسبة ترينور للمحفظة:
نسبة ترينور = ((الانحراف المعياري للعوائد اليومية المئوية) / (بيتا)) * (252^.5)
ملاحظات:
- نستبعد عطلات نهاية الأسبوع من العوائد اليومية المئوية للمحفظة وللمؤشر القياسي معًا
- قد يختلف المؤشر القياسي من جلسة إلى أخرى (بحسب الإعدادات التي يختارها المسؤول أثناء الإعداد)، لكنّه افتراضيًا يعتمد على صندوق المؤشرات المتداولة SPY (بديل لمؤشر S&P 500)
- يمكن أن يختلف أيضًا معدل الخالي من المخاطر بحسب الجلسة، لكننا نستخدم 3٪ افتراضيًا. يمكنك التأكد من معدل الخالي من المخاطر لمحفظتك في صفحة ملخص المحفظة.
