Inflação
A inflação é a taxa a que o valor de uma moeda está a diminuir. Durante os períodos de inflação, os preços dos bens e serviços aumentam. Os economistas classificam a inflação em três tipos:
- Inflação de procura: Quando a procura é maior do que a oferta, os preços sobem.
- Inflação de custos: Os aumentos no custo dos salários e das matérias-primas resultam em preços mais elevados dos bens e serviços do dia a dia.
- Inflação incorporada: Ocorre quando os trabalhadores esperam que os seus ordenados ou salários aumentem para ajudar a manter o custo de vida, quando os preços dos bens e serviços sobem.
O índice de inflação mais utilizado nos EUA e no Canadá é o Índice de Preços no Consumidor (IPC).
O consumidor médio presta atenção às tendências da economia. Antecipando inflação no futuro, os trabalhadores exigem agora salários mais altos. Com os aumentos salariais, vêm preços mais altos, dando continuidade a um ciclo de aumentos de preços.
Deflação
A deflação ocorre quando o preço dos bens e serviços diminui. Em tempos de deflação económica, os consumidores têm maior poder de compra.
Embora a deflação possa parecer uma mudança positiva, o conceito pode, na वास्तवidade, ter efeitos prejudiciais na economia. O aumento da deflação pode indicar o início de uma recessão. À medida que os preços começam a diminuir, os consumidores tendem a esperar para comprar produtos, na esperança de os obter a um preço mais baixo. Esta redução do consumo acaba por se transformar num aumento do desemprego e das taxas de juro, à medida que fabricantes e produtores lutam para fazer face às despesas.
Durante as recessões económicas, os salários e o emprego também tendem a diminuir, à medida que a atividade económica abranda.
A deflação é geralmente o resultado de uma de duas situações.
- A oferta mantém-se igual, mas a procura é baixa. Isso obriga as empresas a baixar os preços.
- A procura mantém-se igual, mas a oferta aumenta. Isto é geralmente o resultado de custos de produção mais baixos. Nesses casos, a concorrência aumenta, obrigando as empresas a baixar os seus preços para competir com a procura limitada de um bem com grande oferta.
Poder de compra
Em termos simples, o poder de compra reflete a quantidade de bens e serviços que uma unidade de moeda pode comprar a um consumidor num dado momento.
Do que os consumidores compram ao que investem, dos preços das ações à prosperidade económica de um país, o poder de compra afeta todos os aspetos da economia.
Quando a inflação sobe, o poder de compra diminui, resultando num custo de vida mais elevado para a população. Isto significa muitas vezes que as taxas de desemprego sobem, as classificações de crédito caem a pique e as pessoas podem encontrar-se em plena crise económica.
Como afeta as suas finanças
A inflação e a deflação estão ligadas à evolução das tendências económicas.
Atualmente, a inflação é um dos principais efeitos da pandemia da COVID-19. A crise global em curso tem afetado as cadeias de abastecimento, os preços da energia, os mercados de arrendamento e da habitação, os custos médicos e, simultaneamente, aumentado a procura de certos bens e serviços.
A cadeia de abastecimento global tem enfrentado obstáculo atrás de obstáculo, com mercadorias a chegarem tarde ou a não chegarem de todo. As empresas americanas que dependiam das exportações estão com falta de produtos, levando os consumidores a prever inflação a curto prazo.
Do lado da procura, as importações dos EUA aumentaram 30% durante os meses de pico da pandemia. A procura global por entretenimento doméstico na forma de televisões, bicicletas de exercício e até mobiliário provocou um enorme aumento das tarifas de transporte em contentores.
Entre janeiro de 2020 e abril de 2021, o custo de enviar um contentor de 40 pés do leste da Ásia para os EUA passou de 1 500 dólares para 4 000 dólares.
O Canal de Suez bloqueio em março de 2021 é outro exemplo de como as cadeias de abastecimento globais são um fator de inflação.
O Canal de Suez reduz o tempo de transporte entre a Europa e a Ásia em quase duas semanas, transportando aproximadamente 12% do comércio mundial.
Apesar de o canal ter estado bloqueado apenas durante seis dias, a cadeia de abastecimento global sofreu perturbações catastróficas. O atraso temporário agravou ainda mais o portos e centros de distribuição já congestionados. Isto resultou em envios atrasados para os consumidores, bem como em fabricantes à espera de matérias-primas. Assim, criou-se um efeito dominó de atrasos, com a produção e o fabrico totalmente parados à espera de abastecimentos.
Estimou-se que o bloqueio atrasou um valor estimado 400 milhões de dólares por hora em mercadorias.
O resultado: inflação. As empresas aumentaram então os preços para compensar os custos de transporte mais elevados, bem como o tempo e as receitas perdidos.
Petróleo e inflação
Os preços do petróleo e os níveis de inflação estão estreitamente ligados na economia. A subida dos preços do petróleo aumenta o preço dos bens produzidos com derivados de petróleo, do transporte, do aquecimento, do fabrico, etc. E a inflação costuma seguir-se.
O petróleo tem um efeito multiplicador à medida que circula pelos mercados. É uma despesa inevitável para as empresas que dependem do transporte. Essas empresas acabam por repercutir esses custos nos consumidores através do aumento dos preços.
Atualmente, grupos ambientalistas estão a fazer pressão para bloquear a produção em oleodutos e, por sua vez, os preços do petróleo estão a subir para compensar métodos de transporte mais seguros. No entanto, preços mais altos do petróleo podem afetar negativamente o ritmo de investimento em energias renováveis. Além disso, subprodutos do gás natural são utilizados na conservação de alimentos. Custos de transporte mais elevados podem reduzir o prazo de validade de bens perecíveis. Para os consumidores que dependem destas exportações, estes custos acrescidos desvalorizam ainda mais a sua moeda.
Por conseguinte, impedir que os preços do petróleo disparem terá um papel fundamental numa transição energética adequada.
Taxas de juro e inflação
A inflação pode representar uma ameaça para os investimentos de um consumidor.
Em geral, as taxas de juro e a taxa de inflação têm uma relação inversa. Os bancos centrais manipulam as taxas de juro de curto prazo para influenciar a taxa de inflação na economia.
Taxas de juro mais baixas resultam numa maior capacidade de contrair empréstimos, o que leva a um aumento da despesa. À medida que a despesa continua, a economia cresce e a inflação aumenta. O aumento dos preços reduz o valor das suas poupanças. Atualmente, as taxas de juro têm vindo a descer, fazendo com que os consumidores percam dinheiro em comparação com a inflação média anual.
O planeamento financeiro de longo prazo e uma gama diversificada de investimentos são a melhor forma de se proteger da imprevisibilidade da inflação. Isto porque as poupanças podem perder valor, enquanto os investimentos tendem a gerar lucros a longo prazo.
Conclusão
A inflação e a deflação são conceitos que se espelham mutuamente. A inflação ocorre quando os preços dos bens e serviços sobem, enquanto a deflação ocorre quando esses preços diminuem. O equilíbrio entre inflação e deflação é imprevisível e delicado, e uma economia pode passar rapidamente de uma condição para a outra, dependendo das condições globais. Ainda assim, todos os aspetos da economia são afetados pela inflação e pela deflação, e os hábitos dos consumidores mudam em consonância com isso.
