بوصفك مستثمرًا مبتدئًا، ينبغي أيضًا أن تدرك أنه يمكنك توفير بعض وقت البحث بالاستثمار في صناديق الاستثمار المشتركة بدلًا من الأسهم الفردية. تحتوي صناديق الاستثمار المشتركة على مزيج وتنوّع من الأسهم، بحيث توزّع استثمارًا واحدًا على العديد من حصص الأسهم الصغيرة.
تتوفر صناديق الاستثمار المشتركة وصناديق المؤشرات المتداولة منذ منتصف السبعينيات (صناديق الاستثمار المشتركة) وبداية التسعينيات (صناديق المؤشرات المتداولة)، وقد جذبت مليارات الدولارات الاستثمارية. وهي وسيلة سهلة للمستثمرين لتنويع محافظهم من دون إجراء أبحاث موسعة عن الشركات والأسهم الفردية، ولذلك فهي جذابة للمستثمر العادي أو، لا قدّر الله، الكسول. ومع مرور الوقت، حققت صناديق الاستثمار المشتركة وصناديق المؤشرات المتداولة وصناديق المؤشرات المتداولة على المؤشر (الصناديق المتخصصة والمرتبطة بمؤشر قطاعي) أداءً جيدًا جدًا.
لكن ينبغي أن تفهم أن قليلًا من هذه الصناديق تفوّق على السوق عمومًا. فأكثر من 90% من صناديق الاستثمار المشتركة تفشل في التفوق على مؤشر S&P 500 (وهو تجميع لأكبر 500 سهم أمريكي) كل عام، مما يجعل صناديق الاستثمار المشتركة وسيلة مكلفة لدفع ثمن التنويع وإدارة المخاطر.
أحد الأسباب العديدة التي تجعل الصناديق لا تستطيع التفوق على الأسواق هو التكاليف الواضحة التي تتحملها. فهي تشتري إعلانات في المجلات وعلى التلفزيون. ولديها نفقات قانونية ومحاسبية كبيرة. وعليها أن ترسل إليك كشوفاتك شهريًا. وتفرض بعض صناديق الاستثمار المشتركة رسومًا مرتفعة نسبيًا على الصفقات و/أو الإدارة. تعرّف دائمًا إلى هذه الرسوم قبل أن تقرر أي صندوق استثمار مشترك هو الأنسب لك. وفي معظم الحالات، تقلل هذه الرسوم عائدك بنسبة 0.50-2.00% وتجعل الاستثمار في الأسهم الفردية بنفسك هو الخيار المنطقي.
من الأساطير المتعلقة بسوق الأسهم أنك تحصل على ما تدفع مقابله، وأنك بدفع رسوم كبيرة ستحصل على عائد كبير على استثمارك. هذا ببساطة غير صحيح، بل إن العكس هو الأرجح في كثير من الأحيان: فالرسوم المنخفضة وانعدام النفقات يؤديان عادةً إلى أكبر العوائد على أموالك.
للتعرّف إلى أساطير أخرى عن السوق، انظر أساطير حول الاستثمار في سوق الأسهم.
تُعد أسواق الأسهم في العالم فرصة رائعة لزيادة ثروتك. ومع ذلك، عليك أن تصطحب معك عقلك ومعرفتك عندما تدخل هذه المياه. من المهم أن تتعلم كل ما يمكنك عن السوق: كيف يعمل، ودورات السوق، وكيف يواجه العقبات والمشكلات، وكيف ينبغي أن تتصرف عند الارتفاعات والانخفاضات التي تحدث في نهاية المطاف. كن قويًا، واثقًا، وذكيًا، وعلى أمل أن تكون محظوظًا أيضًا — وأن تحقق الربح!
