تحدي وايلي الوطني لخريف: ما استراتيجيات الفائزين؟

خلال فصلي الربيع والخريف، ستوك تراك، بالتعاون مع ويلي للتعلّم الفعّال، تنظّم التحدي الوطني. ويُكلَّف الطلاب بإدارة محفظة بقيمة مليون دولار وتحقيق أرباح على مدى أربعة أسابيع. وقد تحدثنا مع الفائزين لفهم تكتيكاتهم واستراتيجياتهم في هذا التحدي بشكل أفضل.

ستوكتراك: حدّثني قليلًا عن نفسك.

مارك، الفائز بالمركز الأول: اسمي مارك د. وأنا حاليًا طالب دراسات عليا في التمويل في جامعة شمال إلينوي. وأنا نائب رئيس جمعية الاستثمار، ورئيس فرع جمعية الإدارة المالية في جامعتي. وفي وقت فراغي، أستمتع بقراءة الكتب، والاستثمار، والسفر عندما تسمح الظروف بذلك.

ديفيد، الفائز بالمركز الثاني: اسمي ديفيد أ، وأقيم حاليًا في ويلمنغتون، ديلاوير مع زوجتي، إيري، وابنتي أمارياه. لقد عشت في ديلاوير لأكثر من 20 عامًا، وحصلت على معظم تعليمي هنا قبل الجامعة. التحقت بكلية لافاييت في إيستون، بنسلفانيا، حيث درست المرحلة الجامعية، وتخرجت عام 2008 بدرجة في الاقتصاد والأعمال. أثناء دراستي، كنت عضوًا في بعض أندية الاستثمار، لكنني لم أستثمر فعليًا في أي أسهم بأموال حقيقية. بدأت مسيرتي المهنية في المجال المصرفي عام 2008 خلال الركود الكبير. وعملت في أدوار مصرفية متنوعة ضمن الخدمات المصرفية للأفراد، والإقراض الاستهلاكي، والعمليات، والأعمال الصغيرة. أما اليوم، فأنا مسؤول اعتماد في بنك أوف أمريكا، وطالب ماجستير إدارة أعمال بدوام جزئي في جامعة ديلاوير، مع تخصص مزدوج في التمويل وتحليلات الأعمال.

جيك، الفائز بالمركز الثالث: اسمي جيك م. وأنا طالب في السنة الثالثة في جامعة كولورادو المسيحية. أتخصص تخصصًا مزدوجًا في التمويل والأحياء — وهذا مزيج مثير. أنا متعلّم شغوف: أحب التعلّم في موضوعات مختلفة مهما كانت. وعندما يتعلق الأمر بالحصول على شهادة، أردت أن أجمع بين القوة المالية والخلفية العلمية. أنا رئيس نادي الاستثمار المالي في جامعتي، كما أنني أحب لعب البيسبول.

سامي، الفائز بالمركز الرابع: اسمي صموئيل ك، وأنا طالب في السنة النهائية في جامعة سام هيوستن الحكومية. أتخصص تخصصًا مزدوجًا في الأعمال المصرفية والتمويل، وقد كانت لدي دائمًا شغف بالاستثمارات. كما أنني رئيس نادي الاستثمار في جامعة سام هيوستن الحكومية. التداول شغف خاص بي.

ست: متى بدأت استخدام ستوكتراك؟

مارك: بدأت استخدام StockTrak في يناير 2020. وقد أُعجبت بإمكانية تداول الخيارات والعقود الآجلة على المنصة. وأعجبني أن StockTrak توفر العديد من الموارد للأفراد لتعزيز معرفتهم بمختلف الموضوعات المالية.

ديفيد: أستخدم StockTrak منذ خريف 2019. وكان أول تواصل لي مع المنصة خلال مقرر في تحليل الاستثمارات وإدارة المحافظ. وقد أعجبتني StockTrak عمومًا. فهي سهلة التصفح وسهلة التعلّم فيما يخص بعض الوظائف.

جيك: بدأت استخدام StockTrak خلال التحدي الوطني. المنصة ودودة جدًا وسهلة الاستخدام. لدى StockTrak العديد من الدورات التي يمكنك من خلالها تعلّم الاستثمار. وإذا لم تكن لديك معرفة مسبقة، يمكنك العثور على أفكار متنوعة حول كيفية إدارة محفظتك.

سامي: أستخدم StockTrak منذ ربيع 2019. كما استخدمته أيضًا في مقرر المشتقات هذا الخريف وانضممت إلى مسابقة Wiley الوطنية. وقد أنجزت أكثر من 700 صفقة هذا الخريف على StockTrak.

ستوكتراك: إلى أي مدى كنت تعرف عن الاستثمار قبل استخدام منصة التداول الافتراضية الخاصة بنا؟

مارك: كنت أعتبر نفسي ملمًّا بالاستثمارات عندما بدأت استخدام StockTrak. ومع ذلك، كان من الرائع استخدام هذه المحاكيات للتدرب. وقد استخدمت المنصة لتطبيق استراتيجيات تداول مختلفة ضمن خبرتي.

ديفيد: كنت مستثمرًا متقطعًا منذ عام 2009. أول سهم اشتريته كان سهم بنك أيرلندا، قبل نحو 12 عامًا. حققت ربحًا بسيطًا، ومنذ ذلك الحين أصبحت مولعًا بالاستثمار. ومن الطريف أنه في عام 2015 تم شطب بنك أيرلندا من بورصة نيويورك بسبب انخفاض أحجام تداول شهادات الإيداع الأمريكية. وأنا سعيد بأنني لم أعد أمتلكه.

جيك: كنت أعرف قدرًا لا بأس به عن الاستثمار. لقد كنتُ إلى حد كبير مستثمرًا يعتمد على التعلّم الذاتي. أدير محفظتي الصغيرة وقد التحقت ببعض الدورات حول الاستثمار. لا أقول إنني خبير، لكنني أتعلم المزيد والمزيد كل يوم. كما أحاول أن أزداد إلمامًا بالأسواق، وأكتسب معرفة أكبر، وأتخذ قرارات أكثر وعيًا.

سامي: علّمني جدي عن الأسهم عندما كنت في العاشرة من عمري، لذلك اشتريت أول سهم لي في ذلك السن. كان اهتمامي كبيرًا فعلًا بتعلّم كيفية حركة السوق وكيف يمكنك مضاعفة العوائد. أستيقظ كل صباح عند الساعة 5:30، وأشعر بالحماس لمعرفة ما الذي يفعله السوق. إنه شيء أحب القيام به.

ست: كيف أثّرت ستوكتراك في تعليمك؟

مارك: قدّمت لي ستوكتراك العديد من المقالات والموارد القيّمة التي رجعت إليها منذ فترة دراستي لتخصص المالية، إلى جانب جانب المحاكاة العملية للتداول في المنصة. المقالات والموارد ثاقبة جدًا ومفيدة.

ديفيد: أثبتت لي ستوكتراك أنني أستطيع المنافسة بنجاح في عالم التداول. التقيت ببعض المتداولين من خلال المسابقة، وتبادلنا معلوماتنا عبر لينكدإن. لذلك كانت فرصة جيدة للتواصل وبناء العلاقات أيضًا. كما استمتعت بالجانب التعليمي فيها. استطعت أن أتعلم كل شيء، من أول بورصة إلى كيفية تحسين سيرتي الذاتية. ساعدتني ستوكتراك على تضييق نطاق رؤيتي لما أردت أن أفعله بعد التخرج.

جيك: قبل أن أبدأ باستخدام ستوكتراك، كنت أتداول اعتمادًا على التحليل الفني. وبعد المرور بالعديد من الدروس، علّمتني المنصة أن أكون مستثمرًا أكثر توازنًا، وساعدتني في النهاية على تحقيق مكاسب كبيرة.

سامي: وجدتها مفيدة جدًا! أحب مركز الشهادات لأنني استطعت العثور على معلومات عن سيريس 7، وسيريس 6، وSIE. قبل استخدام ستوكتراك، لم أكن أعرف بدقة ما هذه الأشياء. وهي مفيدة جدًا من حيث فرص العمل في القطاع المالي والإعلانات الوظيفية. لدى ستوكتراك عملية مبسطة جدًا لاختيار الأسهم وكيفية إجراء التحليل الأساسي والتحليل الفني. هناك العديد من الأدوات المختلفة على الموقع، وهذا مفيد للغاية، خاصة لمن يدخل سوق الأسهم ولا يعرف بالضرورة ما الذي يفعله.

ست: ما الاستراتيجيات التي اتبعتها لإعداد محفظتك الرابحة؟

مارك: كانت استراتيجياتي للفوز في هذه المسابقة المحاكاة هي تحليل أوضاع السوق، وفهم المحفزات المختلفة المرتبطة بالعديد من القطاعات وحركة السوق العامة، والتعمق في شركات الاستحواذ ذات الغرض الخاص، المعروفة باسم SPACs، والتي شهدت عوائد كبيرة إجمالًا هذا العام.

ديفيد: كانت لديّ نوعان من الاستراتيجيات. الأولى كانت الشراء والاحتفاظ بمجموعة أساسية قوية من الأسهم التي يُرجَّح أن تبقى في محفظتي طوال مدة المسابقة كاملة. وضمّت هذه المجموعة الأساسية شركات حققت نجاحًا عامًا خلال أزمة كوفيد، مثل زووم وبينترست وشوبفاي. وكانت فكرتي أن أزمة كوفيد لن تنتهي خلال الإطار الزمني القصير للمسابقة، وهو ثلاثة أشهر. لذلك كانت هذه «أسهم كوفيد» ستواصل تحقيق المكاسب خلال تلك الفترة. أما الاستراتيجية الثانية فكانت التداول النشط بنظرة أكثر تشاؤمًا للسوق. لاحظت أن بعض الشركات قد ترتفع بنسبة 100%، بل وأكثر من 400% في يوم واحد، وأحيانًا قبل وقت الغداء. وكنت أستهدف تلك الشركات محاولًا فتح مراكز بيع على المكشوف لتحقيق الربح من أيام الهبوط اللاحقة.

جيك: بدأت التداول أولًا اعتمادًا على التحليل الفني. لكن بعد اجتياز الدورة، قررت تغيير استراتيجيتي: أن أوزع تركيزي على الأساسيات، وأقسّمه بين التدريب على التحليل الأساسي والتدريب على التحليل الفني. طبّقت ذلك على محفظتي كلها تقريبًا، واستثمرت في ما سيغيّر حياة الناس.
بعد أن غيّرت استراتيجيتي الأولى، بدأت أستثمر بكثافة في التكنولوجيا والطاقة المتجددة وشركات مختلفة. وبعد ذلك قررت أن ألتزم بأساسياتي.

سامي: عادةً ما أتداول في حسابي الشخصي. أتعامل مع خيارات الأسهم على أسهم الشركات العملاقة مثل أمازون وتسلا، وكذلك مع عقود ناسداك الآجلة. في مسابقة وايلي الوطنية، كنت عمليًا أبيع على المكشوف في أسهم صغيرة جدًا ومرتفعة المضاربة، بعدما كانت قد ارتفعت 150% أو 200% في اليوم. كنت أتعامل معها بمراكز بيع على المكشوف واضحة. وبهذه الطريقة حققت عوائد أعلى، رغم كثرة المخاطر، لأن خسائرك تكون غير محدودة إذا استمر السهم في الصعود. كان ما أفعله أساسًا هو البيع على المكشوف للأسهم التي ترتفع بقوة.

ست: ما كانت طريقتك في البحث عن استثماراتك واختيارها؟

مارك: أستخدم ستوك تويتس، ومحطة بلومبرغ، وياهو فاينانس لإجراء البحوث الاستثمارية. وفي هذه المحاكاة، كان من الضروري موازنة العديد من عوامل المخاطر. ولأجل هذه المسابقة، اخترت أسهماً كنت أعلم أن لديها إمكانات نمو كبيرة بالنظر إلى قِصر الأفق الاستثماري.

ديفيد: اتخذتُ نهجاً مختلفاً في اختيار استثماراتي لكل استراتيجية. بالنسبة لاستراتيجية الشراء والاحتفاظ، أجريت بحثاً في جوجل للعثور على الشركات التي استفادت من آثار أزمة كوفيد-19. ووجدت أن موتلي فول كانت مفيدة جداً. وبشكل أساسي، كنت أبحث عن الشركات التي استفادت من قضاء الناس وقتاً أطول في المنزل، ومن انتقال الشركات إلى تعديل عملياتها بما يتيح للموظفين العمل من المنزل. أما بالنسبة لنشاط البيع على المكشوف، فكنت أطلع على قوائم أكبر الأسهم ارتفاعاً على جوجل وياهو، وغيرهما. ثم كنت أحلل الأسهم التي ارتفعت أكثر من غيرها، لأرى ما إذا كان هناك محفز مبرر لهذه الحركة الكبيرة. وإذا كانت الشركة في قطاع التكنولوجيا الحيوية، كنت أميل إلى تجنبها، لأن هذه الشركات قد تحقق أحياناً تقدماً حقيقياً في سعيها إلى اكتشافٍ اختراقي. ولكن إذا كان المحفز، على سبيل المثال، «تعيين مدير تنفيذي جديد» أو لم يكن هناك أي خبر على الإطلاق مع وضع مالي سيئ جداً، فكنت أشك كثيراً في استمرارية نجاح السهم. ثم كنت آخذ مراكز بيع على المكشوف كبيرة في هذه الأسهم، على أمل تحقيق ربح بعد أن يصحح السعر هبوطاً إلى مستويات أكثر «معقولية». وكانت هذه المستويات المعقولة عادةً أقل بعدة نقاط مئوية من أعلى سعر سجله السهم في ذلك اليوم عندما جرى بيعه على المكشوف.

جيك: عادةً ما أقسّم أبحاثي إلى قطاعات. وسأبدأ بالنظر إلى أكبر عدد ممكن من الشركات في بداية اليوم. وسأرى ما الذي يرتفع وما الذي ينخفض. ثم أراقب حركة السوق. بعد ذلك، أبدأ باستخدام نموذج في إكسل. أقوم ببعض البحث الخلفي، وأطلع على البيانات المالية، وأتحقق من أنشطتها السابقة، وما الذي ستفعله في المستقبل. وبفعل ذلك، أستطيع اتخاذ قرار أكثر اطلاعاً ومعرفة قبل الاستثمار.

ساميفي المسابقة، كنت أستخرج قائمة بأكبر الرابحين على موقع MarketWatch وأرى أي الأسهم كانت تتحرك بقوة. وإذا كان السهم مرتفعاً بأكثر من مئة في المئة، كنت أتجه فوراً إلى بيعه على المكشوف. وغالباً ما تكون هذه الأسماء من أسهم الضخ والتفريغ، حيث تدخل فيها المؤسسات قبل افتتاح السوق، فترفع السهم، ثم تترك المستثمرين الأفراد يشترونه بحماس، وبعدها تهوي به. وبشكل أساسي، ما كنت أحاول فعله هو تتبع المؤسسات الكبرى ومهاجمة المستثمر الفردي. وكانت هناك بضع حالات ربما خسرت فيها أكثر من 50,000 دولار، لأنني لم أتمكن من متابعة المركز كثيراً. إنها مخاطرة عالية، لكنها أيضاً ذات عائد مرتفع.

س: ما أهدافك المهنية، وكيف تعتقد أن حصولك على شهادة وايلي سيؤثر في مسيرتك المهنية؟

مارك: هدفي هو الحصول على وظيفة للمبتدئين في مجال التمويل بعد التخرج. وأعتقد أن الحصول على شهادة وايلي يمكن أن يحسن فرصي كباحث عن عمل. كما أنه يوضح لأصحاب العمل أن المرشح يفهم مفاهيم أو موضوعات مالية محددة.

ديفيد: هدفي النهائي هو الانتقال إلى مسار مهني يتضمن التداول النشط و/أو تحليل الأوراق المالية للأسهم. أعمل حالياً لدى بنك أوف أمريكا، ولديهم مكتب تداول وفريق مميز جداً لأبحاث الأسهم. وقد زرت مكتب التداول في مدينة نيويورك، وكانت تجربة رائعة. ستساعدني دورة وايلي على تثقيف نفسي أكثر حول التداول والاستثمارات. إن الحصول على شهادة السلسلة 7 أمر أساسي لمن يرغبون في متابعة هذا المسار المهني، وبفضل حصولي على المركز الثاني في المسابقة، سأتمكن من الاستعداد لاختبار السلسلة واجتيازه مجاناً!

جيك: أريد الدخول في مجال الخدمات المصرفية الاستثمارية، أو التكنولوجيا الحيوية، وقطاع الرعاية الصحية. هذا هو هدفي المهني. كما أن لدي حلماً بتأسيس شركتي الخاصة عندما أكون قد بنيت معرفة كبيرة. وستنسجم شهادة وايلي تماماً مع خططي لأنها ستكون عرضاً رائعاً لإظهار ما أعرفه. كما أنها ستحميني وتبرز مهاراتي أمام صاحب عمل مستقبلي أو أي مسار مهني أقرر أن أسلكه.

سامي: أحب التداول، وهذا ما سأدخله بعد تخرجي في مايو. أنا أستكمل أوراق تأسيس شركتي ذات المسؤولية المحدودة حتى أتمكن من التداول بدوام كامل مع المستثمرين. وبالطبع، هي لعبة قاسية أن تكون مستثمراً فردياً في مواجهة جميع المؤسسات، لكنني وجدت طريقة للنجاة من منحنى التعلم. أنا الآن في مرحلة أتعامل فيها مع محفظة واسعة، نسبياً بالنظر إلى عمري، وقد حققت عوائد جيدة. وتتمثل طموحاتي المهنية في أن أعيش الحياة التي أعيشها الآن. لدي بعض العروض للعمل لدى زوج من بنوك الاستثمار في شركة لتداول السلع، لكنني سأمنح التداول بضع سنوات. وستساعدني الشهادة أيضاً إذا انتقلت إلى بنك استثماري أو شركة لتداول السلع. كما أنها تبدو جيدة على ملفي في لينكدإن!

ست: هل لديك أي خطط لمواصلة تعليمك؟

مارك: أنا حالياً طالب دراسات عليا، لذا بعد أن أنهي دراستي، سأبحث عن وظيفة للمبتدئين في مجال التمويل. وآمل أن أحصل على درجة الدكتوراه بعد سنوات من الخبرة العملية في هذا القطاع.

ديفيد: سأتخرج في ديسمبر 2021 حاصلاً على ماجستير إدارة الأعمال، وأفكر في الحصول على شهادة المحلل المالي المعتمد لاحقاً. كما سأواصل تثقيف نفسي حول ديناميكيات السوق لأنها تتغير وتتطور باستمرار.

جيك: هدفي هو الحصول على درجة الماجستير في علم الأحياء الدقيقة، وكذلك ماجستير إدارة الأعمال. وأعتزم أيضاً الحصول على شهادة المحلل المالي المعتمد.

سامي: فكرت في الحصول على ماجستير في التمويل وشهادة الدكتوراه لأنني أرغب في التدريس على مستوى الكلية. وبما أنني رئيس نادي الاستثمار، فأنا أستمتع بمساعدة الناس. التدريس شغف لدي، لذا فإن مواصلة التعليم في هذا الاتجاه هو أمر أبحث عنه.

س: ما النصيحة التي ستقدمها للطلاب الآخرين؟

مارك: آمن بنفسك. واصل العمل الجاد وطوّر قدراتك حتى تزداد ثقتك بقدراتك. ابحث جيدًا قبل شراء الأسهم، ولا تذعر وتبيع بخسارة إذا كنت تؤمن بالشركة على المدى الطويل. لا تسمح للآخرين بأن يملوا عليك ما تستطيع فعله وما لا تستطيع. لا تفقد أبدًا تركيزك على رؤيتك طويلة المدى أو أهدافك المهنية؛ واصل العمل رغم المحن والشدائد.

ديفيد: لا تدع عواطفك تتحكم في صفقاتك. أعلم أن هذا الكلام مبتذل، لكن الأفضل أن تكون لديك استراتيجية واضحة ومنطقية وأن تضع في اعتبارك مقدار المخاطرة التي تتحملها بدلًا من التصرف باندفاع. أن تصبح متداولًا مربحًا هو عملية متدرجة، لذا تعلّم من أخطائك وامتلك استراتيجية واضحة.

جيك: ثق بنفسك وبأساسياتك. تعلّم كيف تختار استراتيجية وتلتزم بها طوال الوقت، سواء كانت خطتك تقتصر على الاستثمار في التحليل الفني، أو كنت ستصبح مستثمرًا يعتمد على الأساسيات، أو ستقوم بالمضاربة اليومية على كل شيء كل يوم. أيا كانت استراتيجيتك، التزم بها طوال الوقت وتمسك بقيمك الأساسية بقوة.

سامي: كثير من الطلاب الآخرين في صفوفي يخشون التداول بأحجام كبيرة. كانوا يشترون سهمًا واحدًا من أمازون، وتكلفته 3000 دولار. لكن إذا كنت تتداول محفظة قيمتها مليون دولار، فلن يفعل سهم بقيمة 3000 دولار أي شيء يُذكر. لا تخف من تحمل بعض المخاطر، ففي نهاية المطاف هو مال افتراضي. أنت تتعلم بهذه الطريقة، ولا يوجد ما هو سلبي يمكن أن يحدث. سيساعدك ذلك على التعلم فقط. افتح عدة مراكز، ولا تخف من المخاطرة، وضع خطة. ومن الأفضل أن تكون لديك استراتيجية خروج وإعدادات لوقف الخسارة. ستوكتراك