더 나은 세상에 기여하고 싶으신가요? 저는 자선단체를 어떻게 지원하면서도 투자 수익을 얻을 수 있을지 조사하던 중 임팩트 투자를 발견했습니다. 이렇게 생각해 보세요…
자선 + 투자 = 임팩트 투자
임팩트 투자
프로젝트나 조직에 투자해 더 나은 세상을 만드는 데 쓰고 싶은 돈이 조금이라도 있는 사람이라면 누구에게나 해당됩니다. 어떤 원칙이나 문제에도 적용될 수 있고, 여러분의 마음에 가깝고 소중한 어떤 공동체나 집단에도 닿을 수 있습니다. 선한 영향보다 해로운 영향이 더 큰 기업에 투자하는 것이 마음에 걸린다면, 임팩트 투자가 바로 여러분을 위한 것입니다.
순수한 자선보다 더 나은 이유
부가 한곳에 너무 오래 쌓이면 정체됩니다. 돈은 움직이면서 사람과 그들의 아이디어를 연결해야 합니다. 돈은 인간의 생산성이 구현된 에너지입니다. 돈이 보조금이나 기부금으로 주어질 때, 그것은 한곳의 돈을 다른 곳으로 옮기는 일입니다.
돈을 선물로 받았다면, 생산적으로 일할 경제적 유인은 무엇인가?
할머니가 생일이라고 수표를 보내주셨을 때, 그걸 교육에 쓰시나요? 아니면 은퇴 계좌에 투자하시나요? 선물과 기부는 대출과 같은 의무가 없습니다.
나무를 보면, 토양 속 미생물의 이익을 위해 토양으로 분비하는 당분을 제공합니다. 하지만 이것은 단순한 기부가 아닙니다. 나무는 태양의 에너지를 광합성해, 지하에 있는 자기 친구들과 나누는 가치 있는 ‘산물’로 바꿀 수 있습니다. 그 대가로 미생물들은 나무에 물과 나무의 뿌리만으로는 스스로 접근할 수 없는 필수 원소를 포함한 영양분을 제공합니다.
이 사랑을 나누면(아주 단순하게 말하면 식물의 당분을 나누는 것) 숲 생태계의 모든 생물이 이익을 얻습니다.
사회적 기업에 장기 저리 대출 형태로 돈이 제공될 때 일어나는 일입니다. 이를 통해 그들은 목표 대상에 영향을 주기 위해 필요한 것을 만들어낼 수 있습니다. 그리고 이러한 영향은 수익뿐 아니라 모든 영역에 미칩니다.
그래서 보조금이나 기부금이 사라져 버리는 대신, 돈을 여러 번 반복해서 다시 사용할 수 있습니다. 원하는 만큼 오랫동안 같은 집단이나 여러 집단을 도울 수 있습니다.
이것이 제가 임팩트 투자가 일반적인 자선활동보다 낫다고 생각하는 이유 중 하나입니다. 돈으로 무언가를 만들어내야 한다는 통합된 책임이 있어 실제 변화를 일으킬 수 있고, 투자자에게 상환할 수익도 만들어낼 수 있습니다. 이 순환은 끝없이 계속될 수 있습니다!
기부자에게 더 큰 유연성
다양한 아이디어를 시험해 볼 수 있고, 특히 마이크로파이낸싱을 통해 기부자들은 투자자가 되어 돈뿐 아니라 여러 부문에 걸친 비즈니스 아이디어를 나누며 교훈도 제공할 수 있습니다.
기업이 성장하고 합병을 거듭하면서, 진입 비용이 지나치게 높아졌습니다. 투자할 수 있는 돈이 얼마 되지 않는다면, 20~30년 전에 시작한 사람들만큼의 혜택을 누리기 어렵습니다. 임팩트 투자에서는 주식시장만큼의 수익을 거두지는 못할 수도 있지만, 가진 자금은 투자하는 그룹에게 엄청난 가치를 지니게 됩니다.
이 글을 읽고 계시다면, 투자로 최대한 많은 돈을 버는 것보다 인류와 지구의 미래를 더 중요하게 생각하실 겁니다. 당신은 관심이 있고, 돕고 싶습니다. 그리고 지금까지는 무력하다고 느끼셨을지도 모릅니다.
하지만 걱정하지 마세요. 20달러만 더 있어도 그 돈이 필요한 프로젝트에 보탤 수 있습니다. 그리고 이렇게 더 큰 유연성이 생기면 더 많은 사람들이 참여해 모두의 삶을 더 나아지게 하는 데 기여하고 있다는 느낌을 받을 수 있습니다.
선택지는 더 있습니다! 민간 대출의 어떤 형태를 활용할 수도 있습니다. 이는 기관이나 은행이 아니라 개인이 제공하는 대출로, 2017년 GIIN 연례 조사에 따르면 가장 흔한 금융 수단입니다. 또 성과연동형 계약처럼 새로운 수단도 있습니다.
이런 관점에서 보면, 더 많은 기업이 이윤과 비영리 목표를 결합한 하이브리드 조직을 만들어 사회 변화를 실행하는 데 더 폭넓게 접근하고 있습니다. 이윤과 목적을 일치시키면 문제를 해결하려는 창업 정신이 한층 더 가속됩니다. 그리고 지체할 여유는 없습니다!
다양성 기념하기
임팩트 투자의 중요한 측면은 의미 있는 대의를 지원하고자 하는 투자자들과, 과거에는 전통적인 금융에서 배제되었던 새롭고 다양한 아이디어를 가진 사람들을 연결하는 것입니다. 이는 모든 분야에서 다양성을 보상하는 놀라운 패러다임의 전환입니다.
투자자들의 다양성
많은 사람들은 자본시장의 도박 같은 면이 마음에 들지 않아 투자를 꺼립니다. 또 대개 득보다 실이 많은 대기업에 대한 불신을 품고 있을 수도 있습니다. 그 결과 많은 사람이 아예 투자판에 발을 들이지 못했습니다! 그들은 저축을 은행 계좌에 그대로 묵혀 두었고, 이자도 거의 받지 못한 채 자신과 지역사회 모두에 장기적인 영향도 남기지 못했습니다.
만약 그들이 돈을 투자했다면, 아마 전문가에게 맡겼을 것입니다. 이 전략 자체에 잘못은 없습니다. 초기 투자금을 잃을까 걱정된다면 현명한 선택일 수 있습니다. 하지만 세상에 변화를 만드는 설렘은 놓치게 됩니다.
초보 투자자라도 직접 시험해 보고, 자신의 돈이 어떻게 긍정적인 변화를 만들어 내는지 지켜볼 수 있게 해 주는 다양한 소액금융 옵션이 있습니다.
벤처 캐피털의 민주화
반대로, 벤처 자금을 받는 창업자나 기업의 유형에 대해서는 무의식적 편향이 상당히 많이 존재합니다. 배제가 항상 의도적으로 이루어지는 것은 아니지만, 결과는 같습니다. 투자금을 받는 사람들의 압도적 다수는 백인 남성입니다. 왜 그럴까요?
전통적인 투자자들이 자신과 비슷하게 생기고 행동하는 사람을 선호하는 무의식적 편향이 있기 때문입니다. 그리고 대부분의 벤처 캐피털리스트가 백인 남성이라는 사실은 놀랍지도 않습니다. 그렇게 해서 이 순환은 여러 세대에 걸쳐 계속되어 왔습니다.
임팩트 투자 영역으로 들어오면 우리는 이런 편향을 인식하게 되고, 전통적인 ‘성공의 지표’ 너머를 바라보며 프로젝트 뒤에 있는 목적을 고려하게 됩니다. 이 경우에는 그 프로젝트를 운영하는 창업자와 얼마나 공통점이 있느냐보다 프로젝트 자체가 더 중요합니다.
또 한 가지 중요한 점은, 창업 분야에서 가장 빠르게 성장하는 부문이 여성과 소수자 집단이라는 사실입니다. 자세히 알아보기 미국에서 흑인 여성들이 다른 모든 인구 집단을 앞서 나가고 있다는 내용에 관해 (미국 사실).
더 다양한 사람들이 지원을 받으면, 세상은 더 다양한 해결책과 아이디어를 접할 수 있게 됩니다.
혁신적인 아이디어 확장
이 전체 개념에서 아마 가장 좋은 부분은 훌륭한 아이디어를 확장해 나간다는 발상일 것입니다. 어떤 아이든 마찬가지로, 작은 기업도 성장하고 부모에게서 독립하기 위해서는 지원이 필요합니다. 임팩트 투자의 핵심 논리는 의존적인 시스템을 만드는 것이 아니라, উদ্য들이 자신의 분야에서 성공할 수 있도록 돕는 데 있습니다.
아이디어가 검증되고 시스템이 갖춰지면, 이러한 새로운 과정을 다른 사람들과 공유할 수 있는 엄청난 가능성이 열립니다.
임팩트 투자 시작하기
미리 말씀드리자면, 저희는 투자 조언을 제공할 수 없습니다. 여러분이 직접 조사하고 어떤 프로젝트나 이니셔티브가 자신에게 가장 중요한지 분석해야 합니다.
그리고 모든 투자와 마찬가지로, 힘들게 번 돈을 투자하기 전에 먼저 자신의 위험 감수 성향을 평가해야 합니다. 다시 말해, 가진 돈을 전부 잃을 가능성을 얼마나 받아들일 수 있느냐는 뜻입니다. 감수할 수 있는 위험이 클수록, 프로젝트나 투자 수단을 선택할 때 고려할 수 있는 범위도 더 넓어집니다.
여러 목표 중 하나 또는 몇 가지를 달성하는 데 도움을 주고 싶을 수도 있습니다 지속가능발전목표, 또는 기업가와 직접 함께 일하고 싶을 수도 있습니다. 살펴볼 만한 한 분야는 마이크로파이낸싱으로, 혁신을 이루거나 긍정적인 변화를 만들어 내는 기업에 소액의 자금을 대출해 주는 방식입니다. 개발도상국의 지역 기업이나 기업가와 함께 일할 수도 있습니다.
스스로에게 또 하나 물어봐야 할 점은 어느 정도까지 직접 관여하고 싶은가 하는 것입니다. 어떤 투자 방식을 선택할지는 대체로 직접 발로 뛰며 깊이 관여할지, 아니면 한 걸음 물러나 있는 방식을 택할지에 따라 달라집니다.
이 분야에서 투자 전략을 세우는 방식은 다른 어떤 분야와도 다르지 않습니다. 다만 이제는 수익만이 아니라 세 가지 측면의 성과를 함께 고려해야 합니다.
- 사회적 영향은 무엇인가?
- 환경적 영향은 무엇인가?
- 경제적 영향은 무엇인가?
종합해 보면, 재무적 수익은 다소 낮더라도 다른 영역에서 긍정적인 영향을 만들어 내는 선택지를 고를 수 있습니다. 또한 출구 전략도 필요합니다. 덜 전통적인 투자 영역에서 일한다고 해서 객관성을 포기해서는 안 됩니다.
오직 여러분만이 자본에 언제, 어떤 방식으로 접근할지 결정할 수 있습니다. 따라서 투자 기간을 고려해야 하며, 일정 기간 동안 자신의 돈을 사용할 수 없더라도 감당할 수 있는지도 생각해 보아야 합니다.
결론
임팩트 투자 세계는 이미 여러 해에 걸쳐 형성되어 왔으며, 본격적으로 시작하는 데 관심이 있다면 전략을 실행으로 옮기는 방법에 대해 더 읽어볼 수 있습니다. 록펠러 자선 자문위원회 . 스스로에게 던져야 할 질문이 많고, 그 과정의 재미 중 하나는 여러분을 기다리고 있는 풍부한 기회를 발견하는 데 있습니다. 긍정적인 변화를 만드는 데는 결코 너무 늦지도, 너무 작지도 않습니다.
