Examen de droit des États Series 63

Prêt à exercer au-delà des frontières des États en tant que professionnel des valeurs mobilières ?

La licence de valeurs mobilières au niveau de l’État

Ne laissez pas les frontières des États limiter votre potentiel de carrière ! L’examen Series 63, officiellement appelé l’Uniform Securities Agent State Law Examination, est la clé pour exercer légalement dans la plupart des États. Élaboré par la NASAA et administré par la FINRA, réussir cet examen montre que vous maîtrisez les lois essentielles sur les valeurs mobilières au niveau des États et les lignes directrices éthiques, ce qui vous permet de servir vos clients en toute confiance partout au pays.

Pourquoi la Series 63 est-elle nécessaire ?

Alors que les licences fédérales comme Series 7 confèrent une large autorité pour exercer des activités liées aux valeurs mobilières, chaque État dispose également de réglementations conçues pour protéger les investisseurs sur son territoire. L’examen Series 63 évalue vos connaissances de ces lois d’État, principalement fondées sur l’Uniform Securities Act (USA), une loi type adoptée par la plupart des États. Le réussir démontre votre compréhension des exigences d’enregistrement au niveau des États, de vos obligations éthiques et des pratiques interdites, garantissant que vous pouvez exercer légalement et de manière éthique dans des juridictions étatiques précises.

Qui doit passer l’examen Series 63 ?

Si vous visez des postes où vous conseillerez directement des clients sur des valeurs mobilières ou gérerez leurs investissements — par exemple, des fonctions de représentant inscrit, de conseiller financier ou dans la gestion de patrimoine — cette licence au niveau de l’État devient indispensable. Elle vous autorise spécifiquement à interagir avec des clients résidant dans différents États, en veillant à ce que votre travail soit conforme à leur cadre juridique local. Voyez cela ainsi : après en construisant vos bases avec le SIE et une licence principale comme la Series 6 ou la Series 7, la Series 63 est souvent la clé qui vous permet d’exercer et de servir efficacement des clients partout au pays.

Aucun parrainage requis !

Contrairement à la Series 7, vous n’avez PAS besoin d’être parrainé par une société membre de la FINRA pour passer l’examen Series 63. Toute personne 18 ans ou plus peut s’inscrire à cet examen et le passer de manière indépendante. Cela vous permet d’ajouter une qualification précieuse à votre CV avant même de décrocher un emploi, en montrant aux employeurs potentiels votre sens de l’initiative et vos connaissances fondamentales de la réglementation des États.

Portée et contenu de l’examen : accent sur le droit des États et l’éthique

L’examen Series 63 se concentre sur les règles régissant les professionnels des valeurs mobilières au niveau de l’État, principalement issues de Loi uniforme sur les valeurs mobilières (USA). Contrairement aux examens fédéraux qui mettent fortement l’accent sur les produits, le Series 63 évalue votre compréhension de la manière dont les États réglementent le secteur afin de protéger les investisseurs sur leur territoire.

Vous pouvez vous attendre à ce que l’examen couvre quatre domaines essentiels :

• Enregistrement au niveau de l’État : Savoir qui (comme les agents et les courtiers-négociants) et ce qui (certains titres) doivent être enregistrés dans un État, et comprendre les exemptions.
• Conduite éthique et obligations: Il s’agit d’un axe majeur, couvrant vos obligations fiduciaires, l’identification et l’évitement des conflits d’intérêts, la compréhension des pratiques commerciales interdites (tant les erreurs contraires à l’éthique que la fraude pure et simple), les règles de traitement des fonds des clients, et même la sensibilisation à la cybersécurité.
• Communication avec les clients: La manière dont vous interagissez avec les clients compte. Cela comprend la réglementation de la publicité, les informations à fournir obligatoirement, les règles de correspondance et l’évitement des déclarations trompeuses.
• Pouvoirs de l’administrateur de l’État: Comprendre l’autorité de l’organisme de réglementation des valeurs mobilières de l’État, y compris sa capacité à faire appliquer les règles et les conséquences potentielles des infractions.

Répartition des thèmes de l’examen Series 63 :

Structure et logistique de l’examen

• Format : 60 questions à choix multiple notées (+ 5 questions préliminaires non notées).
• Durée: 1 heure 15 minutes (75 minutes).
• Note de passage: 71,7 % (nécessite de répondre correctement à 43 des 60 questions notées).
• Coût: 147 $ (frais d'examen).
• Passation: Test sur ordinateur administré via Prometric.

Conserver votre qualification

Gardez à l’esprit que la réussite de l’examen permet l’enregistrement au niveau de l’État. La NASAA propose également un programme d’extension de validité de l’examen (EVEP) dans les États participants, vous permettant de conserver la validité de votre score obtenu pendant jusqu’à cinq ans, même sans enregistrement, en suivant chaque année une formation continue. Cela peut être utile s’il existe un délai entre la réussite de l’examen et l’inscription, ou entre deux emplois.