Ο σχηματισμός Κύπελλο με Χερούλι είναι ένας από τους πιο γνωστούς σχηματισμούς διαγραμμάτων μετοχών. Οι σχηματισμοί Κυπέλλου ακολουθούν περιγράμματα που μιμούνται ανεστραμμένο ημικύκλιο (σχήμα U), υποδηλώνοντας πτώση της τιμής, σταθεροποίηση στον πυθμένα και στη συνέχεια άνοδο της τιμής. Στη συνέχεια, τείνει να ακολουθεί μια μάλλον ασταθής περίοδος, που χαρακτηρίζεται από ρευστοποίηση από επενδυτές οι οποίοι απέκτησαν τη μετοχή κοντά στην προηγούμενη τιμή της. Αυτό συχνά προκαλεί μια ελαφρά καθοδική κίνηση, σχηματίζοντας το χερούλι του κυπέλλου.
Ένας σχηματισμός πιατάκι σχηματίζεται όταν ένα αξιόγραφο έχει σταθεροποιηθεί στον πυθμένα για λίγο και έπειτα αρχίζει να κινείται ανοδικά. Το πεπλατυσμένο σχήμα U μοιάζει με πιατάκι:
Το κύπελλο προηγείται πάντα του χερουλιού. Καθώς αναπτύσσεται το κύπελλο, το μοτίβο της τιμής ακολουθεί ένα σταδιακό σχήμα μπολ. Θα πρέπει να υπάρχει ένας εμφανής πυθμένας στο μπολ· μια στροφή σε σχήμα V δεν είναι καλός δείκτης.
Το βάθος του κυπέλλου υποδηλώνει το ενδεχόμενο να δημιουργηθεί χερούλι και στη συνέχεια ανοδική διάσπαση. Το κύπελλο θα πρέπει να είναι σχετικά ρηχό.
Το χερούλι τείνει να έχει καθοδική κλίση και υποδηλώνει μια περίοδο εδραίωσης. Εδραίωση συμβαίνει όταν η τιμή φαίνεται να κινείται μεταξύ ενός ανώτερου και ενός κατώτερου ορίου τιμής. Μπορείτε να παρακολουθήσετε τη καθοδική γωνία του χερουλιού σχεδιάζοντας γραμμές τάσης κατά μήκος του ανώτερου και του κατώτερου ορίου τιμής. Αν η τιμή ανέβει εκτός των γραμμών τάσης, τότε υπάρχει πιθανότητα ανοδικής διάσπασης. Αν η τιμή ανέβει πέρα από το ανώτερο, δεξί μέρος του κυπέλλου, τότε ο σχηματισμός επιβεβαιώνεται, ιδιαίτερα αν συνοδεύεται από απότομη αύξηση του όγκου συναλλαγών.
Πότε να αγοράσετε
Εύλογα, εμείς οι επενδυτές θέλουμε να αγοράζουμε στην όσο το δυνατόν χαμηλότερη τιμή. Ιδανικά, θα αγοράζαμε στον πυθμένα του σχηματισμού κυπέλλου. Ωστόσο, μέχρι να αρχίσει να αναπτύσσεται ο σχηματισμός του χερουλιού, οι επενδυτές πρέπει να εκτιμήσουν το επίπεδο κινδύνου τους. Δεν υπάρχει αλάνθαστος τρόπος να προβλέψει κανείς πότε θα συμβεί το χαμηλότερο σημείο, και υπάρχει η πιθανότητα ο σχηματισμός να αποτύχει και η διάσπαση να γίνει σε πτωτική τάση.
Ορισμένοι τεχνικοί αναλυτές πιστεύουν ότι η καλύτερη στιγμή για αγορά είναι αφού το χερούλι αρχίσει να ανεβαίνει. Σύμφωνα με τους Ρικ Μαρτινέλι και Μπάρι Χάιμαν, «αγοράζετε μετοχές μόνο όταν διασπώνται ανοδικά από τον σχηματισμό κυπέλλου με χερούλι σε νέα υψηλά». Ο Χουν προτείνει μια πιο επιθετική μέθοδο αγοράς μετοχών. Προτείνει ότι «οι έμπειροι traders μπορούν να αγοράζουν τμηματικά ενόψει μιας διάσπασης, αλλά είναι δύσκολο».
Το χερούλι συχνά θα έχει αρχικά καθοδική κλίση, ωστόσο προσέξτε για διάσπαση της τιμής πέρα από την τιμή στη δεξιά πλευρά του κυπέλλου. Το βάθος του κυπέλλου από τη δεξιά πλευρά αποτελεί ένδειξη για το ενδεχόμενο αύξησης της τιμής. Ωστόσο, πολλά κύπελλα αποτυγχάνουν αφού ανέβουν μόλις 10% έως 15%. Φροντίστε να χρησιμοποιείτε εντολές stop-loss για να περιορίζετε τις ζημίες ή να μεγιστοποιείτε τα κέρδη.
